English  |  正體中文  |  简体中文  |  全文筆數/總筆數 : 1365/1366 (100%)
造訪人次 : 1328895      線上人數 : 407
RC Version 7.0 © Powered By DSPACE, MIT. Enhanced by NTU Library IR team.
搜尋範圍 查詢小技巧：
  • 您可在西文檢索詞彙前後加上"雙引號"，以獲取較精準的檢索結果
  • 若欲以作者姓名搜尋，建議至進階搜尋限定作者欄位，可獲得較完整資料
    •  進階搜尋


    請使用永久網址來引用或連結此文件: http://120.105.36.38/ir/handle/987654321/423


    題名: 權益事件機率之實證探討－相關或無關
    作者: 林淑瑛
    貢獻者: 財務金融系
    關鍵詞: 股權違約交換；違約機率；違約相關性
    日期: 2009-09-30
    上傳時間: 2010-08-23 15:17:34 (UTC+8)
    摘要: 股權違約交換為一權益及信用之混合衍生性商品，權利金受信用品質、權益
    資訊及資本市場發展影響，股權違約交換之實證上以該商品之混合證券特性-信
    用風險及權益風險來找解釋變數（De Servigny & Jobst (2005)），鮮少討論股權違
    約交換公司間權益事件機率之連動性。本文以權益事件違約為主要探討方向，主
    要找出影響權益事件違約機率、權益事件、及最低股價比之影響因子，以台灣證
    券市場交易之公司為主要探討對象，研究期間為1996 年至2008 年。
    以迴歸及羅吉斯模型為分析，權益事件違約機率實證結果顯示當大盤指數為
    高點及較高大盤指數波動度，發生權益事件違約機率較高。權益事件實證結果顯
    示，信用品質較差及股價波動大之公司，其股價下降至違約水準機率將會較高。
    最低股價比實證結果顯示，信用品質越佳，公司規模小，及公司歷史股價波動較
    小之公司，其在未來5 年內之最低股價與契約日股價比相對較高， 加入與市場
    及產業相關係數後，資料顯示相關係數具解釋公司最低價比之能力。
    顯示於類別:[財務金融系] 校內專題研究計畫

    文件中的檔案:

    檔案 描述 大小格式瀏覽次數
    林淑瑛-組合.pdf632KbAdobe PDF734檢視/開啟


    在MUSTIR中所有的資料項目都受到原著作權保護.

    DSpace Software Copyright © 2002-2004  MIT &  Hewlett-Packard  /   Enhanced by   NTU Library IR team Copyright ©   - 回饋